Μια γραμμή έκπτωσης είναι μια χρηματοοικονομική πράξη όπου μια τράπεζα αναλαμβάνει να προωθήσει σε έναν πελάτη εμπορική πίστωση που χορηγείται από τον τελευταίο σε τρίτο.
Η τράπεζα θα προκαταβάλει στον πελάτη ένα ποσό μικρότερο από την αξία της εμπορικής πίστωσης. Αυτή η διαφορά προκύπτει από τους τόκους, τις προμήθειες και άλλα έξοδα που μεταβιβάζονται στον πελάτη για τη λειτουργία. Έτσι, όσο υψηλότερα είναι αυτά τα έξοδα, τόσο χαμηλότερο είναι το ποσό που θα λάβει ο πελάτης από την τράπεζα. Το όφελος της τράπεζας βασίζεται στην καταβολή λιγότερου ποσού στον πελάτη από αυτό που θα λάβει από το τρίτο μέρος.
Η γραμμή έκπτωσης είναι ένας τύπος λειτουργίας που παρέχει υψηλή λειτουργικότητα στις εταιρείες σήμερα. Τους επιτρέπει να μετατρέψουν ένα εμπορικό δάνειο που λήγει σε αρκετούς μήνες σε άμεση ρευστότητα και να διαχειριστεί πιθανές ανισορροπίες στο ταμείο.
Παράγοντες που πρέπει να λάβετε υπόψη σε μια γραμμή έκπτωσης
Αυτοί είναι οι κύριοι παράγοντες που πρέπει να ληφθούν υπόψη σε μια γραμμή έκπτωσης:
- Αλλαγή του δικαιώματος συλλογής: Όταν το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα προεξοφλεί την πίστωση σε έναν πελάτη, αποκτά το δικαίωμα να ζητήσει την πίστωση από τον τρίτο αντί του πελάτη. Δηλαδή, η τράπεζα γίνεται ο πιστωτής της πίστωσης έναντι του τρίτου.
- Τόκοι και προμήθειες: Ο πελάτης θα πληρώσει τόκους με βάση το αναμενόμενο κεφάλαιο και τη λήξη του εμπορικού δανείου. Επιπλέον, στη σχέση τράπεζας-πελάτη, μπορούν να προσδιοριστούν άλλοι τύποι δαπανών που επηρεάζουν τον πελάτη. Αυτά τα κόστη μπορεί να είναι: έξοδα διαχείρισης, προμήθεια για μη πληρωμή, συμβολαιογραφικά τέλη κ.λπ.
- Εγγυήσεις: Το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα μπορεί να ζητήσει από τον πελάτη να παράσχει εγγυήσεις για τη χορήγηση της έκπτωσης. Σκοπός αυτού είναι να προσπαθήσουμε να διασφαλίσουμε την πληρωμή της πίστωσης σε περίπτωση μη πληρωμής του τρίτου μέρους.
- Λήξη γραμμής έκπτωσης: Είναι ένα πολύ σημαντικό στοιχείο. Όταν φτάσει η προθεσμία, η τράπεζα θα απαιτήσει την πληρωμή του χρέους από το τρίτο μέρος. Εάν αρνηθείτε να πραγματοποιήσετε την πληρωμή, το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα θα αντιμετωπίσει πρόβλημα. Σε αυτήν την περίπτωση, η τράπεζα θα απαιτήσει (κατά γενικό κανόνα) τον πελάτη που άνοιξε το πιστωτικό όριο για την πληρωμή.
- Ανάλυση κινδύνου: Το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα θα πραγματοποιήσει διεξοδική ανάλυση του κινδύνου μη πληρωμής λόγω της φύσης της πράξης. Πριν χορηγήσει την έκπτωση, η τράπεζα πρέπει να διασφαλίσει ότι θα πληρωθεί η πίστωση. Επομένως, το επιτόκιο της πράξης θα εξαρτηθεί από τον κίνδυνο αθέτησης υποχρεώσεων που συλλάβει η τράπεζα.
Μαθηματικός υπολογισμός της έκπτωσης σε μια γραμμή έκπτωσης
Για τον υπολογισμό του προεξοφλημένου ποσού, η τράπεζα θα χρησιμοποιήσει τον απλό εμπορικό νόμο περί εκπτώσεων. Αυτός ο νόμος ορίζει ότι οι εκπτώσεις είναι ανάλογες με τη διάρκεια της έκπτωσης και το αναμενόμενο κεφάλαιο. Μαθηματικά, ο συντελεστής έκπτωσης που εφαρμόζεται από το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα στην πίστωση προς έκπτωση είναι:
D (n) = 1 - (d n)
Οπου:
ρε: Είναι το προεξοφλητικό επιτόκιο ή το επιτόκιο που εφαρμόζεται από την τράπεζα.
ν: Είναι η λήξη της πίστωσης, η οποία συνήθως δίνεται σε ημέρες, χρησιμοποιώντας ετήσια βάση 360 ημερών.
Επομένως, πολλαπλασιάζοντας αυτόν τον συντελεστή έκπτωσης με το ποσό προς έκπτωση, θα λάβουμε το ποσό που λαμβάνει ο πελάτης.
Παράδειγμα γραμμής έκπτωσης
Ας υποθέσουμε ότι μια εταιρεία χορηγεί μια εμπορική πίστωση σε έναν πελάτη 50.000 $ με διάρκεια 120 ημερών. Και η εταιρεία, δεδομένης της ρευστότητάς της, πηγαίνει στην έκπτωση σε χρηματοπιστωτικό ίδρυμα. Το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα συμφωνεί να σας χορηγήσει την έκπτωση, αλλά με επιτόκιο 5%. Ας δούμε το αποτέλεσμα της λειτουργίας:
Εάν υπολογίσουμε τον συντελεστή έκπτωσης όπως ορίζεται παραπάνω:
D (n) = 1-0.05 * (120/360) = 0.983
Εάν εφαρμόσουμε αυτόν τον συντελεστή έκπτωσης στο ποσό προς έκπτωση:
50.000*0.983=49.150
Επομένως, η τράπεζα θα μας προκαταβάλει 850 $ λιγότερα από την αξία της αρχικής πίστωσης που θα μειωθεί.