Τύποι επενδυτικών κεφαλαίων

Τα χαρακτηριστικά των επενδυτικών κεφαλαίων περιλαμβάνονται στο ενημερωτικό φυλλάδιο τους. Ο επενδυτής πρέπει να γνωρίζει ότι μπορεί να επιλέξει μεταξύ των διαφόρων τύπων επενδυτικών κεφαλαίων λαμβάνοντας υπόψη το προφίλ του επενδυτή, δηλαδή την ικανότητα και την επιθυμία τους να αναλάβουν κινδύνους εκτός από τον χρονικό ορίζοντα.

Τα αμοιβαία κεφάλαια μπορούν να ταξινομηθούν με πολλούς διαφορετικούς τρόπους. Ανάλογα με την επένδυση, τον κίνδυνο, τον τύπο απόδοσης ή τη γεωγραφική περιοχή, μεταξύ άλλων παραμέτρων.

Το πιο χρησιμοποιούμενο και δημοφιλές είναι η ταξινόμηση κατά επένδυση. Έτσι, μπορούμε να επισημάνουμε τους ακόλουθους τύπους επενδυτικών κεφαλαίων.

Ταμείο νομισματικών επενδύσεων

Είναι κεφάλαια που ξεχωρίζουν για τα υψηλά επίπεδα ρευστότητας και χαμηλού κινδύνου. Η κερδοφορία που λαμβάνουν είναι χαμηλή. Δεν επενδύουν σε μετοχές, σε νομίσματα ή πρώτες ύλες.

Είστε έτοιμοι να επενδύσετε στις αγορές;

Ένας από τους μεγαλύτερους μεσίτες στον κόσμο, το eToro, έκανε τις επενδύσεις στις χρηματοπιστωτικές αγορές πιο προσιτές. Τώρα οποιοσδήποτε μπορεί να επενδύσει σε μετοχές ή να αγοράσει κλάσματα μετοχών με προμήθειες 0%. Ξεκινήστε να επενδύετε τώρα με κατάθεση μόλις 200 $. Να θυμάστε ότι είναι σημαντικό να εκπαιδεύεστε για επενδύσεις, αλλά φυσικά σήμερα όλοι μπορούν να το κάνουν.

Το κεφάλαιό σας κινδυνεύει. Ενδέχεται να ισχύουν άλλες χρεώσεις. Για περισσότερες πληροφορίες, επισκεφτείτε το stocks.eToro.com

Θέλω να επενδύσω με τον Etoro

Είναι κεφάλαια που ξεχωρίζουν για την ομοιότητά τους με τα χρήματα. Με τόσο μικρή μεταβλητότητα και τόση ευελιξία, μπορούμε γρήγορα να μετατρέψουμε τις συμμετοχές μας σε χρήματα χωρίς να χάσουμε μέρος της επένδυσής μας.

Ταμεία επενδύσεων σταθερού εισοδήματος

Επενδύουν σε σταθερό εισόδημα, αποτελούμενο από υποχρεώσεις, ομόλογα, λογαριασμούς, γραμμάτια, κ.λπ. Η εξέλιξη της αξίας αυτών των κεφαλαίων εξαρτάται ουσιαστικά από την εξέλιξη των επιτοκίων. Κατανοούμε ότι όσο μικρότερη είναι η περίοδος λήξης των περιουσιακών στοιχείων στα οποία επενδύει το αμοιβαίο κεφάλαιο (βραχυπρόθεσμα κεφάλαια σταθερού εισοδήματος), τόσο χαμηλότερος είναι ο κίνδυνος και χαμηλότερη αναμενόμενη απόδοση.

Κεφάλαια επενδυτικών κεφαλαίων

Επενδύουν το μεγαλύτερο μέρος σε μετοχές (μετοχές). Μπορούν να διαιρεθούν ανάλογα με τις αγορές στις οποίες επενδύουν (Ευρώπη, αναδυόμενες αγορές, κ.λπ.), ανάλογα με τους τομείς δραστηριότητας (τεχνολογία, τηλεπικοινωνίες), ή σύμφωνα με άλλα χαρακτηριστικά των εταιρειών.

Μικτά επενδυτικά κεφάλαια

Είναι ένας συνδυασμός των δύο παραπάνω, ενός μέρους των περιουσιακών στοιχείων σταθερού εισοδήματος και ενός άλλου μέρους στο μεταβλητό εισόδημα, ανάλογα με το ποσοστό επένδυσης σε κάθε ένα, θα αναλαμβάνεται μεγαλύτερο ή μικρότερο επίπεδο κινδύνου.

Παγκόσμια επενδυτικά ταμεία

Είναι εκείνοι που δεν έχουν καθορίσει την επενδυτική τους πολιτική, είναι κεφάλαια που δεν ταιριάζουν με κανένα από τα παραπάνω, έχουν την ελευθερία να μην καθορίζουν εκ των προτέρων τα ποσοστά που θα επενδύσουν σε σταθερό ή μεταβλητό εισόδημα, δεν καθορίζουν το αγορές ή τη δραστηριότητα του κλάδου ή τη γεωγραφική κατανομή. Σε αυτόν τον τύπο κεφαλαίων είναι δυνατό να βρεθούν υψηλά επίπεδα κινδύνου.

Εγγυημένα κεφάλαια

Μπορούν να διασφαλίσουν πλήρως ή εν μέρει την ανάκαμψη της αρχικής επένδυσης συν μια σταθερή ή μεταβλητή κερδοφορία σε μια συγκεκριμένη ημερομηνία. Υπάρχουν εγγυημένα σταθερά έσοδα και μεταβλητά έσοδα.

Εναλλακτικά ταμεία διαχείρισης ή Hedge Funds (hedge fund)

Είναι ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που χαρακτηρίζεται από την παροχή ελευθερίας στην εταιρεία διαχείρισης, χρησιμοποιείται για τη διεξαγωγή πράξεων αντιστάθμισης κινδύνου, αυξάνοντας την έκθεση σε κίνδυνο προκειμένου να επιτευχθεί μεγαλύτερη κερδοφορία. Δεν υπάρχει καθολικά αποδεκτός ορισμός, σύμφωνα με τους Forthergrill και Coke: «όλες οι μορφές αμοιβαίων κεφαλαίων, εταιρείες και εταιρείες που χρησιμοποιούν παράγωγα για να επενδύσουν κατευθυντικά ή / και έχουν εξουσιοδότηση να λαμβάνουν θέσεις πώλησης ή / και να χρησιμοποιούν σημαντική μόχλευση μέσω δανεισμού». Η ελάχιστη επένδυση είναι 50.000 €.

Μπορείτε να βρείτε μια επέκταση στα hedge funds εδώ.

Ταμεία κεφαλαίων

Δεν επενδύουν άμεσα σε τίτλους, αλλά σε άλλα επενδυτικά κεφάλαια. Για παράδειγμα, τα hedge funds - Hedge Funds - επιτρέπουν στον μικρότερο αποταμιευτή να έχει πρόσβαση σε αυτόν τον τύπο επένδυσης.

Ταμεία ευρετηρίου

Πρόκειται για κεφάλαια που αναπαράγουν τη σύνθεση ενός ευρετηρίου που λαμβάνουν ως αναφορά, για παράδειγμα το Ibex-35, δημιουργείται ένα χαρτοφυλάκιο μετοχών με καθεμία από τις τιμές που αποτελούν τον δείκτη. Αυτή η μορφή διαχείρισης διασφαλίζει ότι το αμοιβαίο κεφάλαιο επιτυγχάνει απόδοση ίδια με αυτήν του δείκτη που ακολουθεί.

Τα κεφάλαια ευρετηρίου έχουν παθητική διαχείριση, δηλαδή, ο διαχειριστής προσπαθεί να αναπαράγει τη συμπεριφορά ενός ευρετηρίου (ETFs), αντίθετα, η ενεργή διαχείριση είναι να στοιχηματίζετε σε διαχειριστές που σκοπεύουν να κερδίσουν ένα συγκεκριμένο δείκτη αναφοράς ή σημείο αναφοράς.

Είναι ο αιώνιος πόλεμος που διεξάγεται στην αγορά μεταξύ ενεργητικής και παθητικής διαχείρισης, μεταξύ άλφα (κερδοφορία πάνω από δείκτες) και βήτα (συσχέτιση με δείκτες).

Τέλος, πρέπει να αναφερθεί ότι η ταξινόμηση θα μπορούσε να γίνει με βάση άλλες μετρήσεις. Ωστόσο, αυτός ο τύπος αμοιβαίων κεφαλαίων κατατάσσεται ανά δημοτικότητα.

Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με τα αμοιβαία κεφάλαια, διαβάστε το εξήγηση των επενδυτικών κεφαλαίωνκαι το πλεονεκτήματα των κεφαλαίων.