Οι παράγοντες για την επιλογή ενός επενδυτικού ταμείου είναι εκείνες οι μεταβλητές που πρέπει να ληφθούν υπόψη για την επιλογή μιας κερδοφόρας επένδυσης σε ένα μέσο αποταμίευσης όπως ένα επενδυτικό ταμείο.
Ένα επενδυτικό ταμείο είναι ένα περιουσιακό στοιχείο που αποτελείται από συνεισφορές επενδυτών που επενδύουν το κεφάλαιό τους για να λάβουν απόδοση σε αυτό. Η διαχείριση του επενδυτικού ταμείου θα γίνεται από διαχειριστές επενδύσεων που θα αποφασίσουν την επενδυτική πολιτική που θα υιοθετήσει, καθώς και τη διανομή και την επιλογή χρηματοοικονομικών μέσων στα οποία θα επενδύσουν.
Υπάρχουν διαφορετικοί τύποι επενδυτικών κεφαλαίων, όπως παραδοσιακοί, που επενδύουν σε προϊόντα μεταβλητού εισοδήματος, σταθερό εισόδημα, παράγωγα, Forex ή εμπορεύματα που προσπαθούν να βελτιώσουν ένα περιουσιακό στοιχείο αναφοράς ή δείκτη αναφοράς στην αγορά, δείκτες κεφαλαίων που αναπαράγουν τη συμπεριφορά ενός συγκεκριμένου δείκτη αγορά, ETF που είναι ένα υβρίδιο μεταξύ ενός μεριδίου και ενός επενδυτικού ταμείου, πιο επαγγελματικά και εξατομικευμένα εναλλακτικά ταμεία διαχείρισης για συμμετέχοντες, κεφάλαια που απευθύνονται σε άτομα όπως hedge fund ή hedge fund, SICAV με πιο ευνοϊκές φορολογικές επιπτώσεις ή επενδυτικά κεφάλαια σε ακίνητα από σπίτια και γκαράζ έως βιομηχανικές κατασκευές.
Παράγοντες για την επιλογή ενός επενδυτικού ταμείου
Οι πιο σημαντικοί παράγοντες για την επιλογή ενός Επενδυτικού Ταμείου είναι οι εξής:
- Όγκος διαχειριζόμενων περιουσιακών στοιχείων.
- Φήμη και φιλοσοφία του διαχειριστή, των διαχειριστών και των θεματοφυλάκων.
- Πολιτική επενδυτικών κεφαλαίων και κατανομή κεφαλαίων ανά τομείς και χώρες.
- Βαθμολογία Morningstar.
- Αξιολόγηση αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας.
- Επίπεδο κύκλου εργασιών χαρτοφυλακίου. Ενεργή διαχείριση έναντι παθητικής διαχείρισης. Η υπερβολική διαχείριση μπορεί να δημιουργήσει σημαντικές χρεώσεις και συνεπώς να μειώσει την κερδοφορία του ταμείου. Πολλοί διαχειριστές επενδύσεων έχουν διαπραγματευτεί αναδρομικές προμήθειες με το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα.
- Αξιολογήστε τις πέντε πιο σημαντικές θέσεις στο ταμείο.
- Μακροπρόθεσμη κερδοφορία. Τελευταία 5 χρόνια και 10 χρόνια εάν υπάρχει ιστορικό.
- Το Market beta, μας λέει πώς η κερδοφορία ενός περιουσιακού στοιχείου διαφέρει σε σχέση με την αγορά αναφοράς.
- Ο συντελεστής Curtosis, αναλύει τον βαθμό συγκέντρωσης των κινητών αξιών που αποτελούν ένα χαρτοφυλάκιο.
- Sharpe ratio, μετρά την υπερβολική απόδοση σε σύγκριση με το περιουσιακό στοιχείο χωρίς κίνδυνο. Αυτή η αναλογία είναι πολύ σημαντική.
- Στοιχείο αναφοράς ή στοιχείο αναφοράς.
- Ρευστότητα χαρτοφυλακίου.
- Ημερομηνία κατά την οποία λαμβάνει την καθαρή αξία ενεργητικού.
- Διαφάνεια στις πληροφορίες του ταμείου στο ενημερωτικό φυλλάδιο και τις τριμηνιαίες εκθέσεις.
- Δημοσίευση της καθαρής αξίας ενεργητικού στα επίσημα οικονομικά μέσα.
- Χρέωση διαχείρισης, κατάθεσης, συνδρομής και εξαργύρωσης. Επιπλέον, μπορεί να υπάρχει προμήθεια για κέρδος.
- Χρονικός ορίζοντας και προφίλ κινδύνου (αξίζει μια ειδική μνεία αν και περιλαμβάνεται στην προαναφερθείσα επενδυτική πολιτική)
Αυτά τα 18 σημεία δεν περιλαμβάνουν όλα τα πιθανά σημεία που θα μπορούσαν να αναλυθούν από ένα ταμείο. Θα υπήρχαν πολλά περισσότερα και μερικά από αυτά είναι αδύνατο να αναλυθούν ή να γνωρίζουν. Ωστόσο, λαμβάνοντας υπόψη αυτούς τους παράγοντες και αναλύοντας τους λεπτομερώς, θα είναι πιο πιθανό να επιλέξουμε ένα επενδυτικό ταμείο καλής ποιότητας.
Είστε έτοιμοι να επενδύσετε στις αγορές;
Ένας από τους μεγαλύτερους μεσίτες στον κόσμο, το eToro, έκανε τις επενδύσεις στις χρηματοπιστωτικές αγορές πιο προσιτές. Τώρα οποιοσδήποτε μπορεί να επενδύσει σε μετοχές ή να αγοράσει κλάσματα μετοχών με προμήθειες 0%. Ξεκινήστε να επενδύετε τώρα με κατάθεση μόλις 200 $. Να θυμάστε ότι είναι σημαντικό να εκπαιδεύεστε για επενδύσεις, αλλά φυσικά σήμερα όλοι μπορούν να το κάνουν.