Η διαχείριση χαρτοφυλακίου είναι μια δραστηριότητα που συνίσταται στη λήψη επενδυτικών αποφάσεων και την εφαρμογή τους σε ένα σύνολο περιουσιακών στοιχείων που επιλέγονται με διακριτικό και εξατομικευμένο τρόπο.
Αν και η διαχείριση χαρτοφυλακίου είναι συνήθως μια επαγγελματική δραστηριότητα, η ιδέα μπορεί επίσης να χρησιμοποιηθεί για να αναφέρεται σε μια προσωπική κατάσταση. Στην πραγματικότητα, υπάρχουν μεμονωμένοι επενδυτές που διαχειρίζονται το δικό τους χαρτοφυλάκιο κινητών αξιών. Ωστόσο, όταν μιλάμε για διαχείριση χαρτοφυλακίου, το πιο κοινό πράγμα είναι ότι αναφερόμαστε στην επαγγελματική δραστηριότητα που ασκείται από εξουσιοδοτημένους φορείς.
Πρέπει να σημειωθεί ότι η παροχή συμβουλών δεν είναι η ίδια με τη διαχείριση. Το πρόσωπο ή η οντότητα που διαχειρίζεται ένα χαρτοφυλάκιο έχει τη δύναμη να αγοράζει ή να πωλεί χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία απευθείας στην αγορά. Αντίθετα, ο σύμβουλος μπορεί να προτείνει, αλλά ποτέ να μην εκτελεί απευθείας.
Η νομική μορφή που ενώνει το άτομο με τον επαγγελματία είναι η σύμβαση διαχείρισης χαρτοφυλακίου. Αυτή η σύμβαση πρέπει να πληροί μια σειρά χαρακτηριστικών για να είναι νόμιμη.
Ποιος εκτελεί διαχείριση χαρτοφυλακίου;
Εκτός από το γεγονός ότι η ιδέα μπορεί να χρησιμοποιηθεί για αναφορά σε ιδιώτες επενδυτές που το κάνουν μόνοι τους, μιλώντας επαγγελματικά οι εταιρείες που μπορούν να διαχειριστούν χαρτοφυλάκια είναι περιορισμένες. Αυτός ο περιορισμός θα εξαρτηθεί από τη χώρα και την αρμόδια νομισματική αρχή.
Είστε έτοιμοι να επενδύσετε στις αγορές;
Ένας από τους μεγαλύτερους μεσίτες στον κόσμο, το eToro, έκανε τις επενδύσεις στις χρηματοπιστωτικές αγορές πιο προσιτές. Τώρα οποιοσδήποτε μπορεί να επενδύσει σε μετοχές ή να αγοράσει κλάσματα μετοχών με προμήθειες 0%. Ξεκινήστε να επενδύετε τώρα με κατάθεση μόλις 200 $. Να θυμάστε ότι είναι σημαντικό να εκπαιδεύεστε για επενδύσεις, αλλά φυσικά σήμερα όλοι μπορούν να το κάνουν.
Το κεφάλαιό σας κινδυνεύει. Ενδέχεται να ισχύουν άλλες χρεώσεις. Για περισσότερες πληροφορίες, επισκεφτείτε το stocks.eToro.com
Θέλω να επενδύσω με τον EtoroΓια παράδειγμα, στην Ισπανία, εκείνοι που μπορούν να πραγματοποιήσουν διαχείριση χαρτοφυλακίου όπως ορίζεται εδώ είναι:
- Εταιρίες κινητών αξιών (SV): Μπορούν να διαχειριστούν τα δικά τους και τα χαρτοφυλάκια κάποιου άλλου.
- Εταιρείες διαχείρισης χαρτοφυλακίου (SGC): Μπορούν να διαχειριστούν τα χαρτοφυλάκια άλλων ανθρώπων, αλλά όχι τα δικά τους. Δηλαδή, μπορούν να έχουν πελάτες που τους αναθέτουν τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου τους, αλλά δεν δημιουργούν χαρτοφυλάκια με τα ίδια κεφάλαιά τους.
- Εταιρείες διαχείρισης οργανισμών συλλογικών επενδύσεων (SGIIC): Είναι εταιρείες με την εξουσία διαχείρισης οργανισμών συλλογικών επενδύσεων. Για παράδειγμα, αμοιβαία κεφάλαια.
Ως πελάτες πρέπει να προσέξουμε τις υπηρεσίες που προσφέρονται για να επιλέξουμε έναν διαχειριστή που ταιριάζει στο προφίλ μας. Αν και ο διαχειριστής ενός ταμείου θα διαχειρίζεται τα χρήματά μας με τον ίδιο τρόπο όπως μια εταιρεία διαχείρισης χαρτοφυλακίου (SGC), δεν είναι η ίδια συμφωνία. Θεωρητικά, τα CMS πραγματοποιούν εξατομικευμένη, εξατομικευμένη διαχείριση χαρτοφυλακίου αποκλειστικά με τα χρήματά μας. Για παράδειγμα, εάν έχουμε 20.000 €, ένα QMS θα διαχειρίζεται αυτά τα 20.000 € ξεχωριστά. Ωστόσο, εάν εισαγάγουμε τα ίδια 20.000 ευρώ σε ένα επενδυτικό ταμείο, θα προστεθούν στα περιουσιακά στοιχεία του ταμείου.