Η προκαθορισμένη προθεσμία είναι ένα προϊόν αποταμίευσης με το οποίο παραδίδεται η χρηματοδότηση ενός χρηματικού ποσού στο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα. Αυτό, σε αντάλλαγμα για την ανάκτηση του κεφαλαίου συν τους τόκους μετά την καθορισμένη περίοδο.
Με άλλα λόγια, η κατάθεση ορισμένου χρόνου επιτρέπει στον αποταμιευτή να δημιουργήσει ένα ταμείο στο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα που δεν θα μπορεί να έχει. Μόλις παρέλθει ο συμφωνημένος χρόνος, ο πελάτης θα επιστρέψει τα χρήματά του συν μια παράσταση.
Οι προθεσμίες που καθορίζονται για προθεσμιακές καταθέσεις μπορεί να είναι μικρότερες από ένα έτος (βραχυπρόθεσμα) ή μεγαλύτερες από 12 μήνες (μακροπρόθεσμα).
Πρέπει να διευκρινιστεί ότι αυτό το προϊόν διαφέρει από τους λογαριασμούς ταμιευτηρίου και δεν είναι επενδυτικό μέσο, όπως θα εξηγήσουμε παρακάτω.
Χαρακτηριστικά κατάθεσης προθεσμίας
Μεταξύ των χαρακτηριστικών της κατάθεσης ορισμένου χρόνου, ξεχωρίζουν τα ακόλουθα:
- Είναι ένα προϊόν εξοικονόμησης που προσφέρει ασφαλή απόδοση. Δηλαδή, ο πελάτης και το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα συμφωνούν για ένα επιτόκιο, έτσι ώστε η αποδοτικότητα να είναι γνωστή εκ των προτέρων και από τα δύο. Αυτό το διαφοροποιεί από επενδυτικά μέσα, όπως αμοιβαία κεφάλαια, όπου η απόδοση δεν είναι γνωστή, επομένως ο κίνδυνος είναι υψηλότερος.
- Το επιτόκιο που προσφέρεται από αυτές τις καταθέσεις είναι υψηλότερο από αυτό ενός λογαριασμού ταμιευτηρίου, καθώς ο πελάτης δεν μπορεί να διαθέσει τα χρήματα έως ότου λήξει ο συμφωνημένος όρος.
- Εάν ο αποταμιευτής ήθελε να αποσύρει τα χρήματά του πριν από τη λήξη του, θα έπρεπε να καταβάλει ειδική ποινή ή προμήθεια στο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα.
- Η πληρωμή των επιστροφών είναι συνήθως στη λήξη. Αν και σε ορισμένες περιπτώσεις, ιδίως σε αυτές τις μακροπρόθεσμες καταθέσεις, οι περιοδικές πληρωμές των επιτοκίων που κερδίστηκαν θα μπορούσαν να συμφωνηθούν, για παράδειγμα, κάθε τρίμηνο ή εξάμηνο.
- Οι άμεσες χρεώσεις δεν επιτρέπονται. Δηλαδή, ο αποταμιευτής δεν μπορεί να παραγγείλει αυτόματες χρεώσεις στην κατάθεση, για παράδειγμα, για την πληρωμή υπηρεσιών ή ασφάλισης.
Πλεονεκτήματα και κίνδυνοι προθεσμιακών καταθέσεων
Τα κύρια πλεονεκτήματα μιας κατάθεσης ορισμένου χρόνου είναι ότι παρέχει μια ασφαλή απόδοση και ότι οι τόκοι είναι υψηλότεροι από αυτούς που προσφέρονται από έναν λογαριασμό ταμιευτηρίου.
Ωστόσο, πρέπει να λάβουμε υπόψη ότι η απόδοση δεν είναι τόσο υψηλή όσο αυτή των άλλων εναλλακτικών λύσεων. Για παράδειγμα, μπορεί να υπάρχουν αμοιβαία κεφάλαια με υψηλότερες αναμενόμενες αποδόσεις, αν και δεν πρέπει να ξεχνάμε ότι αυτά δεν προσφέρουν σίγουρη απόδοση.
Σε κάθε περίπτωση, οι προθεσμιακές καταθέσεις θα μπορούσαν να ταιριάζουν με το προφίλ ενός συντηρητικού επενδυτή, με μεγάλη αποτροπή στον κίνδυνο και που προτιμά την ασφαλή απόδοση, ακόμα κι αν είναι μικρή.