Η διαχείριση του πλούτου συνίσταται στην ανάπτυξη μιας επενδυτικής στρατηγικής, μετά από ανάλυση της κατάστασης και του προφίλ του πελάτη, για να προσπαθήσουν να επιτύχουν τους οικονομικούς και ζωτικούς τους στόχους και, με αυτό, την ισορροπία των πόρων και των μελλοντικών αναγκών τους.
Για την καλή διαχείριση του πλούτου, πρέπει να λαμβάνονται υπόψη οι επενδυτικοί στόχοι (κυρίως η κερδοφορία και ο κίνδυνος) και οι περιορισμοί (χρόνος, φόροι, ρευστότητα, νομιμότητα και ιδιομορφίες).
Για να γίνει αυτό, οι περισσότερες εταιρείες διαχείρισης πλούτου (η συντριπτική πλειονότητα μέσω ιδιωτικών τραπεζών) αναπτύσσουν σύνθετο σχεδιασμό πλούτου που ασχολείται με τις ακόλουθες πτυχές:
- Υπόλοιπο πελατών: Τι έχουμε.
- Στόχοι: Τι θέλουμε
- Οικονομικό σχέδιο: Πώς επιτυγχάνουμε τους στόχους.
Στη διαχείριση του πλούτου, το ανθρώπινο κεφάλαιο, που είναι τα χρήματα που θα κερδίσει ένα άτομο καθ 'όλη τη διάρκεια της ζωής του, και το χρηματοοικονομικό κεφάλαιο, το οποίο είναι το κυκλοφορούν ενεργητικό ενός ατόμου, λαμβάνεται πολύ υπόψη.
1. Υπόλοιπο πελατών
Σε αυτήν την πρώτη φάση, πρόκειται για τη συλλογή των μέγιστων πληροφοριών από τον πελάτη και, στη συνέχεια, για την προβολή μελλοντικών εσόδων και εξόδων.
Είστε έτοιμοι να επενδύσετε στις αγορές;
Ένας από τους μεγαλύτερους μεσίτες στον κόσμο, το eToro, έκανε τις επενδύσεις στις χρηματοπιστωτικές αγορές πιο προσιτές. Τώρα οποιοσδήποτε μπορεί να επενδύσει σε μετοχές ή να αγοράσει κλάσματα μετοχών με προμήθειες 0%. Ξεκινήστε να επενδύετε τώρα με κατάθεση μόλις 200 $. Να θυμάστε ότι είναι σημαντικό να εκπαιδεύεστε για επενδύσεις, αλλά φυσικά σήμερα όλοι μπορούν να το κάνουν.
Το κεφάλαιό σας κινδυνεύει. Ενδέχεται να ισχύουν άλλες χρεώσεις. Για περισσότερες πληροφορίες, επισκεφτείτε το stocks.eToro.com
Θέλω να επενδύσω με τον EtoroΓια να γίνει αυτό, ο διαχειριστής πλούτου πρέπει να συλλέξει προσωπικά δεδομένα (ηλικία, οικογενειακή κατάσταση ή προφίλ κινδύνου), δεδομένα για τα περιουσιακά στοιχεία του πελάτη, όπως τα χρηματοοικονομικά και μη χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία σας, εκτός από το να γνωρίζει τα χρήματα του πελάτη που είναι πρόθυμα να επενδύσει (χρηματοοικονομικό κεφάλαιο ).
Τέλος, τα δημοσιονομικά χρηματοοικονομικά στοιχεία, τα οποία θα εξαρτηθούν από τη συγκεκριμένη χώρα. Είναι σύνηθες για τη ζώνη του ευρώ να χρησιμοποιεί τον εναρμονισμένο δείκτη των αναμενόμενων τιμών καταναλωτή.
Ένα παράδειγμα του υπολοίπου ενός πελάτη "x":
Η καθαρή χρηματοοικονομική θέση καθ 'όλη τη διάρκεια της ζωής του αντικατοπτρίζει την προβολή ταμειακών ροών βάσει των δεδομένων που παρέχονται από τον πελάτη. Σε αυτήν την προβολή λαμβάνονται υπόψη όλα τα αναμενόμενα έσοδα και έξοδα του πελάτη, έτσι κατά την προβολή κάθε ένας από αυτούς εκτιμάται με βάση τα οικονομικά οικονομικά στοιχεία, σε μια περίοδο από 53 έως 90 έτη.
Όπως μπορείτε να δείτε, στην τρέχουσα κατάσταση δεν μπορείτε να επιτύχετε τους οικονομικούς και ζωτικούς σας στόχους να ξοδέψετε 50.000 ευρώ ετησίως. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο ο πελάτης χρειάζεται ένα χρηματοοικονομικό σχέδιο που θα περιγράψουμε αργότερα, στο οποίο η επένδυση στις χρηματοπιστωτικές αγορές θα επιτύχει επαρκή κερδοφορία για την επίτευξη των στόχων της.
Κατά τη διάρκεια του όρου, ο πελάτης μπορεί να τροποποιήσει τους στόχους του, οπότε θα πρέπει να επανεκτιμηθεί ολόκληρη η οικονομική θέση και θα πρέπει να εκτελεστεί εκ νέου πλήρης οικονομικός προγραμματισμός.
2. Στόχοι πελατών
Ο στόχος του πελάτη καθορίζεται στις πρώτες συναντήσεις με τον διαχειριστή πλούτου. Σε πολλές περιπτώσεις τείνει να είναι τόσο φιλόδοξο που ακόμη και με την ανάπτυξη ενός οικονομικού σχεδίου είναι δυνατόν να επιτευχθεί. Συμβαίνει σε πολλές περιπτώσεις με πελάτες που λαμβάνουν πολύ υψηλό εισόδημα σε σύντομες χρονικές περιόδους (όπως ποδοσφαιριστές) και που έχουν πολύ υψηλό επίπεδο δαπανών.
Στην περίπτωση του πελάτη "x", ο οικονομικός στόχος είναι να ξοδεύουμε 50.000 ευρώ ετησίως καθ 'όλη τη διάρκεια της ζωής (ο πληθωρισμός του 2% πρέπει πάντα να λαμβάνεται υπόψη).
Ένας δευτερεύων στόχος: Στέγαση. Ο πελάτης επιθυμεί να ζήσει σε ένα σπίτι καθ 'όλη τη διάρκεια της ζωής του με τα ίδια χαρακτηριστικά, όσον αφορά το μέγεθος και τις εγκαταστάσεις.
3. Εξατομικευμένο οικονομικό πρόγραμμα
Για την επίτευξη των στόχων του πελάτη, σχεδιάζεται ένα σχέδιο μετεγκατάστασης περιουσιακών στοιχείων, επενδύοντας ή αποεπενδύοντας στα διάφορα περιουσιακά στοιχεία του πελάτη.
Για το λόγο αυτό, σε πολλές περιπτώσεις ένα σχέδιο έχει σχεδιαστεί για τη διάθεση ακινήτων, προκειμένου να πραγματοποιηθούν οι κατάλληλες επενδύσεις, οι οποίες είναι πιθανό να είναι πιο κερδοφόρες από ό, τι υπό τις τρέχουσες συνθήκες.
Στην προκειμένη περίπτωση, αποφασίζεται να πουλήσει το σπίτι που έχει νοικιάσει ο πελάτης προκειμένου να αποκτήσει μεγαλύτερο κεφάλαιο για να επενδύσει και να κάνει περισσότερα από 12.000 € ακαθάριστο ετησίως που λαμβάνει ο πελάτης.
Με τη νέα δομή περιουσιακών στοιχείων, η καθαρή χρηματοοικονομική θέση πληροί τους στόχους της εντολής. Προφανώς, είναι επίσης απαραίτητο να αναπτυχθεί ένα οικονομικό σχέδιο που να πληροί την ελάχιστη απαιτούμενη κερδοφορία.
Σε περίπτωση που οι αποδόσεις παράγονται πάνω από το ελάχιστο απαιτούμενο, το χρηματοοικονομικό σχέδιο μπορεί να εξισορροπηθεί και να αυξηθούν τα ετήσια έξοδα.
Ένας τέλειος σχεδιασμός θα μπορούσε να οριστεί ως:
Για έναν γάμο χωρίς κληρονόμους, ένας τέλειος σχεδιασμός περιουσίας θα ήταν ότι, όταν ο τελευταίος σύζυγος πεθάνει, το τελευταίο ευρώ χρησιμοποιείται για την πληρωμή της νεκροτομίας, αφού και οι δύο ζούσαν χωρίς οικονομικά προβλήματα.
Προετοιμασία της εντολής σύμφωνα με το προφίλ που αναφέρεται στη δοκιμή καταλληλότητας, το στρατηγικό χαρτοφυλάκιο:
- Συντηρητικό χαρτοφυλάκιο: 25% νομισματικά περιουσιακά στοιχεία, 50% πάγια έσοδα και 25% μεταβλητά έσοδα (ελάχιστο εύρος μεταβλητού εισοδήματος 15% και 85% άλλα περιουσιακά στοιχεία).
- Συντηρητικό χαρτοφυλάκιο: 10% νομισματικά περιουσιακά στοιχεία, 40% πάγια έσοδα και 50% μεταβλητά έσοδα (ελάχιστο εύρος μεταβλητού εισοδήματος 25% και 85% άλλα περιουσιακά στοιχεία).
- Επιθετικό χαρτοφυλάκιο: 5% νομισματικά περιουσιακά στοιχεία, 20% σταθερό εισόδημα και 75% μεταβλητό εισόδημα (ελάχιστο εύρος μεταβλητού εισοδήματος 25% και μέγιστο 100%).
Χρηματοοικονομικό σχέδιο: ανάπτυξη στρατηγικού και τακτικού χαρτοφυλακίου (μέτριο προφίλ)
Στρατηγικό χαρτοφυλάκιο
Το χαρτοφυλάκιο επενδυτικών κεφαλαίων πρέπει να είναι περιεκτικό και αντικειμενικό. Έχει σχεδιαστεί σύμφωνα με το προφίλ του πελάτη, ορίζοντας διαφορετικά βάρη στις ομάδες περιουσιακών στοιχείων (νομισματικά περιουσιακά στοιχεία, σταθερό εισόδημα και μεταβλητό εισόδημα).
Η κατανομή για την παρούσα υπόθεση είναι 10% σε νομισματικά κεφάλαια, 40% σε κεφάλαια σταθερού εισοδήματος, 30% σε κεφάλαια μεταβλητού εισοδήματος. Τα επενδυτικά κεφάλαια που αποτελούν μέρος του στρατηγικού χαρτοφυλακίου μπορούν να είναι παθητικά διαχειριζόμενα επενδυτικά κεφάλαια, δηλαδή, επενδυμένα επενδυτικά κεφάλαια όπως ETFs, ή ενεργά διαχειριζόμενα επενδυτικά κεφάλαια, δηλαδή διαχειριζόμενα κεφάλαια που στόχος τους είναι να υπερβούν την κερδοφορία των χρηματιστηριακών δεικτών.
Κανονικά, τα εύρη διακύμανσης μεταξύ των διαφόρων κατηγοριών καθορίζονται στην εντολή για να μπορούν να κάνουν παραλλαγές στο τακτικό χαρτοφυλάκιο.
Τακτικό πορτοφόλι
Το τακτικό χαρτοφυλάκιο είναι οι προσαρμογές που γίνονται σύμφωνα με τις συνθήκες της αγοράς. Μπορείτε να περιστρέψετε το στρατηγικό χαρτοφυλάκιο κατά 20% σε κάθε περιουσιακό στοιχείο, αν και πάντα εντός των ορίων που ορίστηκαν προηγουμένως στο στρατηγικό χαρτοφυλάκιο.
Έτσι, ακολουθώντας το προηγούμενο παράδειγμα, δεδομένων των συνθηκών της αγοράς, έχει δοθεί μεγαλύτερο βάρος στα νομισματικά περιουσιακά στοιχεία, μειώνοντας το σταθερό εισόδημα και το μεταβλητό εισόδημα, επιδιώκοντας να ικανοποιήσουμε τους στόχους του πελάτη και σύμφωνα με τις τρέχουσες συνθήκες της αγοράς.